投资反向型ETF主要有2大好处，分别是「能当作对冲手段」以及「能满足大部分需求」，以下会再说明：
作为对冲手段。
投资反向型ETF可以作为对冲手段，如果时机点抓的很准，在预期ETF上升前买入ETF，在预期ETF下跌前买入反向型ETF，就能够对冲掉投资亏损。
另外，若当初投资一般ETF的目的是为了收取股息，当预期ETF股价会出现短暂下跌时，投资反向型ETF反而有机会扩大获利。
所以很多投资人会把反向型ETF当作对冲手段，但前提是要在对的时间点投资。
能满足大部分需求
反向型ETF的选择其实不少，基本上，成熟市场的指数一定有其相对应的选择，譬如S&P500就有SH、SDS、SPXU；NASDAQ就有PSQ、SQQQ、QID。只要不是想投资在太冷门的指数，基本上反向型ETF的选项之多是能够满足大部分需求的。
投资反向ETF的缺点
投资反向ETF的风险是相对高的，所以不适合新手投资者，也不适合长期持有，而且反向型ETF有较高的管理费，也有很高的机率会出现杠杆损耗，以上的主要风险会继续做解释：
不适合新手投资人
反向型ETF在本质上类似「做空」（二者性质还是不一样，下面会再提到），所以它其实不适合新手投资人操作，如果投资人押注在错误的方向，可能会让投资人的资金迅速亏损掉。
不适合长期持有
反向型ETF非常不适合长期持有，原因就与第一点差不多，因为反向型ETF的操作手法很像在做空，而做空在本质上就不适合拿来长期投资，所以反向型ETF也不适合拿来长期投资。
高管理费
所有ETF都有管理费，投资人每年需要付的管理费大多都落在1%以内，一般大型的ETF譬如SPY、QQQ，管理费保守估计会落在0.5%以内，但是反向型ETF的管理费非常接近1%。
高的管理费意味着投资成本更高，虽然1%看似不高，但在无形之中还是会侵蚀投资人的获利空间，所以ETF的管理费也被当作「隐形成本」，而反向型ETF的管理费基本上是所有ETF类型中最高的，投资人在交易前需要考虑到这点。
杠杆损耗
很多人都不知道，杠杆损耗是投资反向型ETF一定会出现的盲点，尤其当一档ETF出现震荡式的涨跌，其反向型ETF一定会出现杠杆损耗，以下直接来举例：
ETF A从100元下跌10%到90元（100–10=90），隔天再从90元上升5%到94.5元（90+4.5=94.5）
那反向ETF A会从100元上升10%到110元（100+10=110），隔天再从110元下跌5%到104.5元（110–5.5=104.5）
从上述例子可以观察到，原本以为一般ETF从开头的100元下跌到最终的94.5元，这中间5.5元的下跌价差会是反向ETF赚到的钱，但结果反向ETF只赚了4.5元（最终的104.5元减掉开头的100元），过程中的涨跌也是正确且完全的相反，最后却出现看似「少赚一点钱」的感觉，这就是反向型ETF经典的「杠杆损耗」，只要ETF会经历震荡式的涨涨跌跌，反向型ETF就会出现杠杆损耗。
